Прибыль банков США выросла за счет бума слияний и поглощений
Крупнейшие банки США открыли сезон отчетностей за второй квартал 2021 года. Goldman Sachs и JP Morgan отчитались о росте чистой прибыли, который связан с бумом сделок слияний и поглощений (M&A).
Акции Goldman Sachs после публикации отчетности снизились на 1,96%, до 373,04 17: 44 мск. Бумаги JP Morgan падают почти с тем же импульсом — 2,25%, до $154,45.
Доходы JP Morgan от корпоративного и инвестиционного банкинга выросли на 25% год к году, до $3,6 млрд, что является рекордным значением. Как отметил сам банк в своем пресс-релизе, это связано с активным ростом сделок по слиянию и поглощению и на долговом рынке.
Выручка от инвестиционного банкинга Goldman Sachs выросла на 36%, до $3,61 млрд, что больше прогноза аналитиков в $2,92 млрд. Из них $1,26 млрд пришлось на консультационные услуги, доход от которых вырос на 83% и также обновил рекордные отметки. Как отмечает Bloomberg, объем сделок M&A во всем мире в первой половине года достиг рекордных $2,5 трлн, и эта тенденция будет сохраняться.
Также существенный рост доходов наблюдался в сегменте управления активами (AWM) и благосостоянием. В JP Morgan чистая прибыль от этого направления выросла на 74%, до $1,15 млрд. В Goldman Sachs доход от этого сегмента вырос на 98%, до $6,88 млрд.
GS — Oppenheimer [07.07.2022]
Это помогло банкам нивелировать снижение дохода по другим сегментам. В частности, основное падение выручки пришлось на сегмент торговли ценными бумагами. Общий доход от торговли JPMorgan упал на 28% год к году, до $8,1 млрд. В основном это было связано с тем, что объем торгов облигациями рухнул на 44%, до $4,1 млрд. Доход от сделок по акциям, наоборот, вырос на 13%, до $1,09 млрд.
Выручка от торговли в Goldman Sachs также сократилась на 32% год к году, до $4,9 млрд. Снижение, так же как и в JP Morgan, было обусловлено падением доходов от сегмента торговли облигациями — на 45%, до $2,32 млрд. Выручка от торговли акциями тоже снизилась — на 12%, до $2,58 млрд. Как отмечает Bloomberg, выручка от торговых операций на Уолл-стрит со временем еще будет снижаться.
Другие важные показатели:
JP Morgan:
- выручка — $31,4 млрд (-7% год к году);
- чистая прибыль — $11,95 млрд (155%);
- прибыль на акцию (EPS) — $3,78 (-174%);
- рентабельность капитала (ROE) — 18% (+11 п.п.).
Goldman Sachs:
- выручка — $15,39 млрд (+16%);
- чистая прибыль — $4,49 млрд (+1370%);
- прибыль на акцию (EPS) — $15,02 (+2733%);
- рентабельность капитала (ROE) — 23,7% (+22,7 п.п.).
Завтра, 13 июля, до открытия основной сессии в США отчитаются еще три банка — Wells Fargo, Bank of America и Citigroup.
Анализ событий, «распаковка» компаний, портфели топ-фондов — в нашем YouTube-канале