Короли байбэка. 7 компаний, которые потратили кучу денег на выкуп акций
В 2019 году американские корпорации потратят более $1 трлн на выкуп собственных акций у акционеров. По-английски этот процесс называется байбэком (buyback). Триллионный прогноз дали эксперты Bank of America Merrill Lynch. Это предсказание распространяется только на компании из индекса S&P 500. Иными словами, суммарный байбэк может оказаться еще больше.
Если прогноз осуществится, 2019 год станет рекордным. В 2017-м на программы обратного выкупа американский бизнес потратил $519,4 млрд, в 2018-м — $806,4 млрд.
Масштаб байбэка вырос благодаря сокращению корпоративных налогов в США и падению фондового рынка. Крупный бизнес предпочел пустить освободившиеся деньги не на развитие, а на скупку собственных бумаг. В 2018 году это сделали 444 компании (88,8%) из индекса S&P 500 вместо 424 (84,8%) в 2017-м.
Благоприятная для бизнеса налоговая среда может сделать 2019 год еще одним рекордным годом выкупа акций. С начала года компании уже потратили на байбэк $371,8 млрд. Вот десять компаний, которые стали рекордсменами в первом полугодии 2019 года.
7. Microsoft — $9,38 млрд
Сейчас Microsoft — это самая дорогая в мире и единственная публичная компания с рыночной стоимостью больше $1 трлн. За первую половину года крупнейший в мире разработчик программного и аппаратного обеспечения выкупил собственные акции на сумму $9,38 млрд, подсчитали в S&P Dow Jones Indices.
6. Wells Fargo — $9,99 млрд
Один из крупнейших в США банков Wells Fargo в первом полугодии купил акций почти на $10 млрд. Рыночная стоимость финансового холдинга составляет $198,3 млрд.
5. JPMorgan Chase — $10,3 млрд
В первые два квартала чистая прибыль JPMorgan Chase побила рекорд. Благодаря огромным доходам банк потратил на выкуп акций более $10 млрд. Сейчас рыночная капитализация JPMorgan Chase составляет $334,1 млрд. Он занимает второе место среди крупнейших публичных компаний мира по версии Forbes Global 2000 за 2019 год.
4. Cisco — $11,01 млрд
Cisco разрабатывает и продает сетевое оборудование, предназначенное для крупных организаций и телекоммуникационных предприятий. В первом полугодии компания истратила $11 млрд на выкуп акций. Капитализация корпорации составляет $208,8 млрд.
3. Bank of America — $12,77 млрд
Bank of America предоставляет банковские и небанковские финансовые услуги. Он занимает пятое место среди крупнейших публичных компаний мира. В первом полугодии банк купил акций почти на $13 млрд. Рыночная капитализация холдинга — $250,7 млрд.
2. Oracle — $16,3 млрд
Oracle производит программное обеспечение и поставляет серверное оборудование. С января по июнь компания купила акций на $16,3 млрд. В начале июля акции установили новый исторический рекорд. Рыночная капитализация Oracle — $177,6 млрд.
1. Apple — $41,96 млрд
Apple, которая уже имеет большой опыт выкупов, в прошлом году объявила о крупнейшей в истории программе выкупа акций на сумму $100 млрд. Производитель iPhone потратил $74,2 млрд на выкуп в 2018 году. Это больше всех остальных компаний из индекса S&P 500. Apple также рекордсмен в объеме выкупов за квартал — на долю компании пришлось 12 из 20 крупнейших квартальных выкупов за всю историю фондового рынка, говорится в отчете Silverblatt. Капитализация производителя iPhone составляет $961 млрд.